Categoría: Precios de Transferencia

La Comparabilidad y Comparables

La OCDE indica que los precios de transferencia desde la perspectiva del obligado tributario, la función principal consiste demostrar el cumplimiento de las normas sobre precios de transferencia de la jurisdicción o jurisdicciones pertinentes, de aquellas transacciones realizadas con relacionadas.

La comparabilidad es la característica cualitativa que permite a los usuarios identificar y comprender similitudes y diferencias, bajo el marco de precios de transferencia según la OCDE la comparabilidad se entiende como:

1. Una operación no vinculada es comparable a una operación vinculada de acuerdo con la sección (a) Cuando no existen diferencias significativas entre las operaciones que puedan afectar materialmente el indicador financiero analizado en la metodología de precios de transferencia apropiada, o

(b) Cuando, existiendo dichas diferencias significativas entre las operaciones, es posible realizar ajustes suficientemente fiables al indicador financiero pertinente en la operación no vinculada a fin de eliminar los efectos de dichas diferencias en la comparación.

2. Para determinar si dos o más operaciones son comparables, se deben examinar los siguientes factores de comparabilidad, en la medida en que sean económicamente relevantes con respecto a los hechos y a las circunstancias de las operaciones: (a) las características de los bienes o los servicios transferidos;

(b) las funciones ejercidas por cada una de las empresas con respecto a las operaciones (considerando los activos utilizados y los riesgos asumidos);

(c) las cláusulas contractuales de las operaciones;

(d) las circunstancias económicas en las que se llevan a cabo las operaciones; y

(e) las estrategias empresariales y comerciales que persiguen las empresas asociadas con respecto a las operaciones.

Ahora bien, una de las mayores limitaciones en está materia es la identificación de terceros comparables que permita conocer el valor de mercado actual bajo el cual terceros acuerdan sus transacciones, especialmente en países en desarrollo, donde existe una falta de información pública.

Al iniciar la búsqueda de los comprables, con la presencia de las limitaciones existentes en la jurisdicción correspondiente, debemos tener presente algunos aspectos relevantes que permitan una selección verdaderamente comparable ya que posteriormente eso será base para aplicar los métodos.

Debemos entender la transacción, si bien cada una es única; estamos en búsqueda de aquellas que son potencialmente comprables, es decir buscamos aquellas que bajo un proceso correcto se aproximen al comportamiento y condiciones, por consiguiente, la transacción gemela no es el objetivo que prevalece en este proceso.  Cuando el obligado tributario ha determinado claramente las características inherentes de su transacción, tanto de forma cuantitativa como cualitativa, estas deben aplicarse a terceros; en este proceso inicia la búsqueda de terceros comparables, es decir hay una necesidad de información de transacciones, su estructura, apartado contractual, las partes cuantitativas y cualitativas existentes y es donde empiezan las limitaciones, entre otras:

• El país no cuenta con información pública, o cuenta con información pública limitada lo cual reduce las industrias que pueda utilizar la misma
• El país no cuenta con información sobre comparables ocultos, es decir la Administración Tributaria no ha creado una base de datos basada en la información de los obligados tributarios con la que cuenta

En la comparabilidad hay factores incidentes en la escogencia; las pérdidas recurrentes en potenciales comparables ya que el objetivo del comprable es que represente al sector en la transacción; datos plurianuales que permiten comprobar factores específicos que pueden haber incidido en la determinación de los precios, el tamaño del comprable ya que sus dimensiones pueden en algunos casos superar hasta el PIB de un país en desarrollo.

Por lo tanto, se debe recurrir al uso de bases de datos comerciales, las que se utilizan desde la perspectiva financiera y funcional, pero las mismas cuentan con limitaciones basadas en fiabilidad, estándares, enfoques y el costo que significa acceder a estas, derivando en nuevo proceso que consiste en escoger justificadamente una base de datos sobre las otras existentes que sea suficiente para efectos de revisión del estudio por parte de la Administración Tributaria.

Si esta iniciando o bien planificando su próximo estudio de precios de transferencia tenga estos dos procesos en mente, que son elementales ya que definen la dirección del estudio; van a definir el resultado en las siguientes partes del estudio de comparabilidad.

El análisis económico para la escogencia del método de precios de transferencia más apropiado se realiza de conformidad con la norma vigente para evaluar la aplicación del principio de plena competencia en la transacción bajo análisis. Inherente a la naturaleza y la realidad económica de la transacción en cuestión es que se define el método más adecuado para el análisis económico.
No debemos olvidar como vimos en la definición de comparabilidad que deben observarse variables como desarrollar todo el proceso con información directa de la empresa bajo análisis, así como del mercado en el cual opera.
La selección del método más adecuado no parte de está sección sino de la determinación de la transacción, es decir del análisis funcional, una vez que el mismo ha sido diligentemente realizado el obligado tributario podrá realizar una matriz de aplicación entre los métodos tradicionales o posiblemente otro que pueda justificar, para definir y delimitar su escogencia.
Los métodos definidos por la OCDE y más utilizados se dividen en:
Métodos Directos
Método del precio libre comparable (Comparable Uncontrolled Price, CUP) consiste en comparar el precio de los bienes o servicios transferidos en una operación vinculada con el precio de los bienes o servicios transferidos en el marco de una operación no vinculada y comparable y llevada a cabo en circunstancias comparables. Aunque en teoría este método se puede utilizar para todo tipo de operaciones, el grado de comparabilidad de los productos requerido para poder aplicarlo de manera suficientemente fiable es particularmente elevado, ya que cualquier diferencia en las características del producto puede tener un impacto significativo sobre el precio de la operación, y no siempre es posible hacer ajustes de comparabilidad suficientemente fiables que eliminen dichas diferencias. Es el más apropiado para determinar el precio en libre competencia para a) la venta de materias primas negociadas en el mercado libre, siempre y cuando la operación vinculada y la o las operaciones no vinculadas y comparables se lleven a cabo en circunstancias comparables, y en concreto en el mismo nivel del proceso de comercialización (por ejemplo, venta a una empresa de producción secundaria o de montaje, a un distribuidor, a un minorista, etc.), y b) algunas operaciones financieras corrientes, tales como préstamos de dinero; cuando no se dispone de comparables internos.

Método del precio de reventa (Resale Price Method, RPM) que parte del precio del producto que se ha comprado a una empresa asociada y que es posteriormente revendido a una empresa independiente. Este precio (el precio de reventa), entonces, se reduce en un margen bruto adecuado (el “margen del precio de reventa” o “margen de reventa”), determinado en base a los márgenes brutos obtenidos en operaciones no vinculadas y comparables, representativo de la cuantía con la que el revendedor pretendería cubrir sus costes de venta y sus gastos de explotación y, en función de las tareas desarrolladas (considerando los activos utilizados y los riesgos asumidos), obtener un beneficio apropiado. Este método probablemente sea de mayor utilidad cuando se aplica a actividades de venta y de comercialización, como las de un distribuidor.

Método del coste incrementado (Cost Plus Method) parte de los costes en que ha incurrido el proveedor de bienes o servicios en una operación vinculada en la que se han proporcionado bienes o prestados servicios a una empresa asociada. A estos costes se les añade un margen de coste incrementado adecuado, calculado en función del margen obtenido por otros proveedores en operaciones no vinculadas y comparables, para poder obtener un beneficio adecuado en vista de las funciones desempeñadas y de las condiciones del mercado. Este método será probablemente de mayor utilidad cuando a) se venden bienes en una operación vinculada en la que el productor no aporta activos intangibles únicos y de valor, y no asume ningún riesgo inusual, como puede ser el caso de la subcontratación de la producción o la producción por contrato; o b) cuando la operación vinculada consiste en prestar servicios en los cuales el prestatario no aporta ningún activo intangible único y de valor y no asume ningún riesgo inusual.

Métodos Indirectos

Método del margen neto de la operación consiste en determinar, a partir de una base adecuada (por ejemplo, costes, ventas, activos), el margen neto de beneficio que obtiene un contribuyente de una operación vinculada (o de operaciones que deben agregarse y examinarse juntas), y en compararlo con el margen neto de beneficio obtenido en operaciones no vinculadas y comparables. En general, cuando se aplica el método del margen neto de la operación, la comparabilidad funcional es más importante que la comparabilidad de los productos.

Método de reparto del beneficio consiste (Profit Split Method) en primer lugar, en identificar los beneficios generados por las operaciones vinculadas que han de repartirse entre las empresas asociadas involucradas. El beneficio conjunto puede ser la cuantía total de los beneficios obtenidos de las operaciones vinculadas, o el beneficio residual que represente el beneficio que no se ha podido atribuir a ninguna de las partes mediante la aplicación de alguno de los métodos de precios de transferencia. El criterio de reparto debería reflejar las respectivas contribuciones de cada parte a la generación de beneficios de la operación vinculada y ser razonablemente independiente de la formulación de la política de precios de transferencia; es decir, debería basarse en datos objetivos (por ejemplo, las ventas a entidades independientes), y no en datos relacionados a la remuneración de operaciones vinculadas (como las ventas a empresas asociadas).

La metodología no sólo deberá observar el análisis funcional, sino el contexto económico, así como financiero en la plaza que se negocia el producto o servicio y el uso común que el método en sí mismo conlleva.

Deudas y Préstamos intragrupo

Los precios de transferencia no son materia nueva en Costa Rica, tampoco debe ser desconocida para el obligado tributario o su departamento financiero, por el contrario, es un proceso que ha venido evolucionando a partir del de Junio del año 2003 con la Directriz 20-03 del 10 del año y mes indicado para finalmente ser introducido como un aspecto normado bajo el marco de la Ley 9635.

El artículo 81 bis de la Ley indicada adiciona, el Principio de Libre competencia que ya había sido definido bajo el Decreto 37898-H del 5 de Junio del 2013; la relativa importancia que adquiere su inclusión en la norma es el rango de Ley y además que se vuelve una parte fundamental dentro del cierre fiscal que debe ser revisada, analizada y forma parte inherente del mismo.

Este principio obliga a realizar estudios anuales sobre las diferentes transacciones entre las partes vinculadas para demostrar que su valor esta ajustado a la realidad del mercado.  Entre las transacciones más usuales podemos encontrar, servicios intragrupo, la venta de productos, tasas de interés, royalties, explotación de derechos, reintegro de gastos, y un sinnúmero mayor de estas que deberán ser sometidas a la valoración ya indicada.

Bajo la realidad actual, una de las transacciones que ha tomado mayor auge es el endeudamiento intragrupo bajo dos figuras, la del crédito prolongado y a plazos mayores, y el ya conocido mediante préstamos financieros.

En ambas figuras hay un proceso debido de análisis para poder determinar el valor correcto de mercado desde el punto de vista tributario, atendiendo que la figura jurídica adoptada no justificaría la diferencia entre el valor determinado por las partes vinculadas y el valor determinado por el estudio respectivo.

Primeramente, debemos analizar la deducibilidad de los egresos a este tipo de transacción, de conformidad con la Ley 7092, tenemos que el artículo 9 (artículo 13 del Reglamento) pone una limitación a la deducibilidad de los intereses no bancarios, en el tanto los mismos no puede superar el 20% de la UAIIDA (EBITDA), asimismo el artículo 12 establece que aquellos pagados al exterior deben haber cumplido con el deber de retención.

En el entendido de que el obligado tributario ha realizado un análisis de la conveniencia de llevar a cabo con su parte vinculada la transacción, deviene entonces el segundo paso, lo ideal sería estructura el proceso previamente bajo el principio de Libre Competencia y no posteriormente, pero en todo caso ambos conllevan casi el mismo contenido. 

La transacción debe documentarse adecuadamente, esto quiere decir que dentro del contenido del expediente deberá tenerse un contrato que indique la moneda, el monto, plazo, garantías, tasa de interés, limitantes, consideraciones, así como el análisis de solvencia y garantías pactadas.

Revisada la documentación es menester iniciar el proceso de análisis transaccional, sus partes y su comparabilidad lo que nos lleva primero a identificar el segmento de mercado al que pertenecen las partes vinculadas ya que con ello convergen una serie de obligaciones y riesgos asociados que van a revestir cuantía en el proceso.  Asimismo, este segmento determina los comparables, que junto a la tipología de la transacción y su cuantía filtran de mejor manera estos.  Recordemos que los comparables son finalmente los que generan la franja de cuartiles sobre la cual debe medirse la transacción y ajustarse. 

Adicional a la metodología escogida, inherente a la recomendación de la OCDE y según lo establezca la normativa vigente al momento del estudio; existen aspectos elementales a considerar:

• Tasa de interés de referencia
• Prima de Riego País
• Prima por Plazo e incumplimiento
• Prima por garantía de crédito

Que finalmente llevan a estimar si la tasa que se pacta cumple con el principio de libre competencia o si por el contrario debe ajustarse.  Importante recordar, que dicho ajuste puede realizar en los ingresos o bien en los egresos aumentando la base gravable o disminuyendo la base deducible.

Es por lo anterior que el obligado tributario debe ajustar dentro de su planeación fiscal la revisión del principio de Libre Competencia, generando un análisis de sus transacciones con sus partes de forma permanente.